Волшебная сказка Принцесса лебедь ещё не окончена. Любовь прекрасной Одетт и принца Дерека наполняет счастьем и светом всё королевство. Они удочерили Эллис, которая привнесла столько радости в жизнь королевской четы. Девочка имеет все задатки принцессы и в скором времени станет полноправной наследнице трона. Но в Болонье вновь появляется некто, кто хочет разрушить счастье Одетт и Дерека.

Во всём королевстве начинает появляться загадочный символ Z. На стенах, клумбах и даже одеянии Дерека кто-то рисует знак Z. Но чего же добивается загадочный человек в чёрном, оставляющий повсюду эти метки? Возможно все жители Болоньи теперь в опасности. К сожалению, никто даже представить не может, что именно означает этот таинственный знак. Эта загадка не даёт покоя королевской семье.

Матушка Дерека совсем утратила покой и больше не чувствует себя в безопасности даже в собственном замке. Нужно срочно разобраться во всём и поймать этого загадочного мистера Z. Принцесса Одетт и Дерек больше не могут сидеть сложа руки. Вместе с верными друзьями они начинают собственное расследование, и ничто не помешает им докопаться до истины. Виновник этого переполоха может оказаться намного ближе, чем им казалось.